Het nettoresultaat van Tesla in het eerste kwartaal kelderde met 55%, maar de aandelenkoers steeg dinsdag tijdens de handel buiten kantooruren, omdat het bedrijf zei dat het de productie van nieuwe, beter betaalbare voertuigen zou opvoeren.
Het bedrijf uit Austin, Texas zei dat het van januari tot en met maart $1.13 miljard verdiende, vergeleken met $2.51 miljard in dezelfde periode een jaar geleden.
Beleggers en analisten keken uit naar de bekendmaking van de winstcijfers, omdat er een teken zou zijn dat Tesla stappen zal ondernemen om een einde te maken aan de aandelendaling dit jaar en de omzetdaling om te keren. Het bedrijf deed dat dinsdag in een brief aan investeerders, waarin het zei dat de productie van kleinere, beter betaalbare modellen volgend jaar in de tweede helft van het jaar zal beginnen, vóór eerdere verwachtingen.
De kleinere modellen, waaronder blijkbaar de kleine auto Model 2 voor de massa, die naar verwachting ongeveer $ 25,000 zal kosten, zullen gebruik maken van een nieuwe generatie auto-onderbouwingen en enkele kenmerken van de huidige modellen. Het bedrijf zei dat het op dezelfde productielijnen zou worden gebouwd als de huidige voertuigen. Eerder waren er berichten over een nieuwe fabriek in Mexico.
“Deze update kan resulteren in het realiseren van minder kostenbesparingen dan eerder verwacht, maar stelt ons in staat om in onzekere tijden voorzichtig onze voertuigvolumes op een meer capex-efficiënte manier te laten groeien”, aldus de brief.
Het bedrijf lijkt ook te rekenen op een voertuig dat is gebouwd als een volledig autonome robotaxi als katalysator voor toekomstige winstgroei. CEO Elon Musk heeft gezegd dat de robotaxi op 8 augustus zal worden onthuld.
Tesla herhaalde in de brief dat het zich tussen twee grote groeigolven bevindt, waarbij de eerste begint met de verkoop van de Modellen 3 en Y. Het bedrijf gelooft dat de tweede golf zal voortkomen uit “vooruitgang in autonomie en introductie van nieuwe producten, inclusief producten die voortbouwen op ons voertuigplatform van de volgende generatie.”
De aandelen van Tesla stegen in de handel met 8.3% na de slotbel van dinsdag, maar dit jaar zijn ze meer dan 40% gedaald. De S&P 500-index is ongeveer 5% gestegen.
Tesla meldde dat de omzet in het eerste kwartaal 21.3 miljard dollar bedroeg, een daling van 9% ten opzichte van vorig jaar, terwijl de wereldwijde verkoop met bijna 9% daalde als gevolg van de toegenomen concurrentie en de afnemende vraag naar elektrische voertuigen. Tesla gaf ook de schuld aan een brandstichting in zijn Duitse fabriek en fabrieksuitval toen het van fabrieken overschakelde naar een bijgewerkte versie van de Model 3 sedan.
Exclusief eenmalige posten zoals op aandelen gebaseerde compensatie, verdiende Tesla 45 cent per aandeel, wat volgens FactSet onder de analistenschattingen van 49 cent blijft.
De brutowinstmarge van het bedrijf, het percentage van de omzet dat het na aftrek van de kosten mag behouden, daalde opnieuw tot 17.4%. Een jaar geleden bedroeg deze 19.3% en piekte op 29.1% in het eerste kwartaal van 2022.
Het bedrijf herhaalde ook dat de groei van de autoverkoop dit jaar “aanzienlijk lager” kan zijn dan vorig jaar, omdat het werkt aan de lancering van zijn volgende generatie auto’s.
Veel analisten zeggen dat de omzetdaling vragen oproept over de vraag naar Tesla's en andere elektrische voertuigen.
Musk heeft de robotaxi aangeprezen als een groeikatalysator voor Tesla sinds de hardware ervoor eind 2015 op de markt kwam. Hij noemt het systeem ‘Full Self Driving’, ook al zegt het bedrijf op zijn website dat het niet zelf kan rijden. en mensen moeten te allen tijde bereid zijn de controle over te nemen.
In 2019 beloofde Musk tegen 2020 een vloot van autonome robotaxis die de Tesla-bezitters inkomsten zou opleveren en de waarde van hun auto zou doen stijgen. In plaats daarvan zijn ze gedaald met prijsverlagingen, omdat de autonome robotaxis jaar na jaar is uitgesteld terwijl ze door eigenaren werden getest terwijl het bedrijf weggegevens voor zijn computers verzamelt.
Industrieanalisten zijn sceptisch en vrezen dat Musk de plannen voor Model 2 heeft geannuleerd of uitgesteld.
Afgelopen weekend heeft Tesla $2,000 van de prijs van de modellen Y, S en X in de VS afgetrokken en naar verluidt bezuinigingen doorgevoerd in andere landen, waaronder China. Het verlaagde ook de kosten van ‘Full Self Driving’ met een derde tot $ 8,000.
In een notitie aan beleggers maandag schreef Bank of America Global Research-analist John Murphy dat de aandelen van Tesla sinds het begin van het jaar onder druk staan als gevolg van zwakkere EV-verkopen en een productie die de vraag overtreft.
“We blijven enigszins sceptisch over de groeivooruitzichten van Tesla, maar zien ook kansen omdat het bedrijf de komende maanden toekomstige groeimotoren (robotaxi en Model 2) zal onthullen”, schreef Murphy, eraan toevoegend dat hij een neutrale rating voor het aandeel handhaaft.
Van januari tot en met maart produceerde Tesla 433,371 voertuigen en leverde er 386,810 af, wat ruim 46,000 meer betekende dan er werden verkocht. Dit zelfs nadat het vorig jaar de prijzen voor sommige van zijn duurdere modellen met wel $ 20,000 had verlaagd.
Vorige week kondigde Tesla aan dat het 10% van zijn 140,000 werknemers zou ontslaan. Het bedrijf kondigde ook aan dat het aandeelhouders zou vragen om een loonpakket van 56 miljard dollar voor Musk terug te geven, dat door een rechtbank in Delaware was afgewezen.
Musk heeft eigenaren en investeerders al jaren verteld dat Tesla’s met ‘Full Self Driving’-software en -hardware in staat zullen zijn om zelf te rijden en geld kunnen verdienen met het vervoeren van passagiers terwijl ze normaal gesproken geparkeerd zouden staan.
Maar 'Full Self Driving' is tot nu toe niets anders geweest dan een gedeeltelijk geautomatiseerd rijhulpsysteem dat niet zelf kan rijden.
Begin vorig jaar heeft de National Highway Traffic Safety Administration Tesla ertoe aangezet zijn 'Full Self-Driving'-systeem terug te roepen, omdat het zich op kruispunten kan misdragen en zich niet altijd aan de snelheidslimieten houdt. Tesla's minder geavanceerde Autopilot-systeem werd ook teruggeroepen om het bestuurdersmonitoringsysteem te versterken.
Sommige experts denken echter dat geen enkel systeem dat uitsluitend afhankelijk is van camera's zoals dat van Tesla ooit volledige autonomie kan bereiken.